Vous pouvez agrandir le graphe en cliquant dessus
Nous
avons assisté à une séance baissière du CAC avec une perte de 0.53% l’amenant
de 4529.40và 4505.62. Concernant les indicateurs techniques, ils sont mitigés
et le Stochastique est toujours largement SURACHETÉ. Pour les moyennes mobiles, on peut
signaler que les moyennes mobiles à 7, 20 et 50 jours restent croissantes. De
plus, la moyenne mobile à 7 jours évolue au-dessus de la moyenne mobile à 20
jours. On peut noter que la moyenne mobile à 50 jours se trouve actuellement à
4407 points et la moyenne mobile à 20 jours se trouve actuellement à 4370 points.
Le cours reste au-dessus des moyennes mobiles à 7, 20 et 50 jours. On peut
signaler que le cours évolue dans son nouveau canal haussier court terme dont
la droite de résistance se trouve à 4550 points et la droite de support
se trouve à 4350 points pour la séance du mercredi 1er juin 2016.
Il est important de signaler que nous venons d’avoir un quatrième
échec consécutif au niveau de la droite de résistance court
terme du canal haussier court terme (Cf. : graphe). De plus, le cours évolue à l’intérieur
des bandes de Bollingers, ce qui traduit que la volatilité est réduite. La Bollinger
supérieure se situe à 4541 points et la Bollinger inférieure se
situe à 4199 points lors de la clôture de la séance du mardi 31 mai 2016 (Cf. :
graphe). Le cours reste à l’intérieur de la fourchette d’Andrews,
dont la Median Line se situe aux alentours des 4720 points et la Lower-MLH
se situe aux alentours des 4085 points pour la séance du mercredi
1er juin 2016 (Cf. : graphe). On peut noter que la séance du lundi
15 février 2016 s’est faite avec un Gap de rupture à la hausse de
plus de 81 points et a été consolidé lors de la séance du vendredi 26 février 2016 avec
Gap
de continuation. Ce Gap de continuation a été comblé le lundi 29
février 2016 mais le Gap de rupture n’est toujours pas comblé. Pour comblé ce
Gap, il faut que le cours vienne chercher les 3995
points (Cf. : graphe). De même, le 4 janvier 2016, le Gap de rupture à la baisse de plus
de 50 points n’a toujours pas été comblé. Pour comblé ce Gap, il faut que le
cours vienne chercher les 4637 points
(Cf. : graphe). Nous ne sommes plus sous la menace d’un double TOP mais d’un Double
Bottom ou d’une formation Épaule-tête-épaule. A surveiller avec
vigilance les lignes de cou, qui validerait ces formations si elles venaient
à rompre !
Si tel était le cas, le cours viendrait chercher son objectif théorique minimal.
Cet objectif est défini par la valeur de la ligne de cou moins ou plus la
hauteur du deuxième sommet (A) que l’on reporte en (A’) ou en (A’’) (Cf. :
graphe). Pour le Double Bottom l’implication se situe
à 4980 points, pour L’Épaule-tête-épaule
l’implication se situe à 3860
points. Enfin, d'après la méthode par phase de Stan
Weinstein qui s'adresse à une vision long terme, on reste en phase 3
sur 4 sur la moyenne mobile à 30 semaines qui est le plafonnement (la
moyenne mobile forme un plateau). Maintenant voyons ce qui va pouvoir se passer
mercredi 1er juin 2016.
Les
indicateurs techniques :
*
RSI : bonne orientation, il est passé de 63.954 à 60.682 et reste en dehors de sa
zone de survente et de sa zone de surachat. Pour rappel, la zone de survente est
comprise entre 0 et 30 et de la zone de surachat est comprise entre 70 et 100.
Il est sous l’influence des haussiers car il se trouve au-dessus de 50.
*
Momentum : orientation moyenne, il est passé de 236.13 à 185.63 mais évolue au-dessus
de son niveau 0.
*
Stochastique : mauvaise orientation, le Stochastique %K est passé de 99.204 à 95.702
mais reste au-dessus de sa moyenne mobile %D qui se trouve à 94.588. De
plus, les indicateurs « fast %K » et « slow %D » réunis sont dans leur zone de surachat. Pour rappel, la zone de survente est
comprise entre 0 et 20 et la zone de surachat est comprise entre 80 et 100.
*
MACD : bonne orientation, il évolue en zone positive et au-dessus de son
signal.
*
Capitaux échangés : 30 mai 1 297 M€ & le 31 mai 3 660 M€.
Statistiques
:
Vous
pouvez les consulter en TEMPS RÉEL sur le site Mentalist Trading tout au long
de la journée :
✅ Les
résultats du calendrier économique ;
✅
L'analyse des résultats des entreprises.
A ne
pas manquer mercredi :
La
Chine, qui cristallisait les craintes des opérateurs en début d’année, au point
de provoquer un mini-krach boursier et de contraindre les opérateurs à
suspendre les transactions à Shanghai et à Shenzhen, a comme disparu des
écrans-radars. Si les investisseurs se sont rangés à l’idée que la deuxième
économie mondiale ralentit, ce qui n’est pas un scoop, ils continuent de
s’interroger sur l’ampleur du mouvement. Depuis quelques mois, ils sont un peu
rassurés. L’indice PMI Caixin du secteur manufacturier s’est repris depuis
février. « Après un second semestre 2015 passé aux alentours de 48
points, il pointait à 49,4 en avril, au-dessous du seuil psychologie des 50 points »,
analyse le cabinet Oddo. En mai, il devrait évoluer dans les mêmes eaux.
En
zone euro, les enquêtes préliminaires PMI du secteur industriel se sont
révélées très mitigées au mois de mai, montrant un ralentissement de
l’activité. L’indicateur global est ressorti à 51,5, contre 51,7 en avril, sa
composante production se tassant à 52,4, son plus bas niveau depuis trois mois,
tandis que les nouvelles commandes à l'export ont touché un plus bas de 16
mois. Les indices définitifs, qui seront publiés vers 10 heures, devraient
confirmer cette tendance, ainsi que la surperformance de l’Allemagne.
Outre-Atlantique, l’enquête ISM
manufacturière, qui est davantage suivie que le PMI, devrait continuer de se
rapprocher du seuil des 50, qui sépare la phase d’expansion de la zone de
contraction. L’indice est attendu à 50,4 au titre du mois de mai, contre 50,8
en avril. « Les indices régionaux ont été si médiocres en mai qu’on ne
peut sûrement pas exclure une rechute de l’ISM au-dessous de 50, écrit
Oddo. Il sera important de voir si l’indice des nouvelles commandes reste en
positif. » Réponse à 16 heures. Au même moment seront publiés les
chiffres des dépenses de construction en avril (consensus : + 0,6 % en
variation mensuelle). En début de soirée, la Réserve fédérale américaine
publiera son Livre beige, document qui fait la synthèse des rapports publiés
par douze Fed régionales et permet de dresser un état de la conjoncture
économique. Il servira également de base de travail à la prochaine réunion des
14 et 15 juin. Il pourrait confirmer les espoirs d’une accélération de la
croissance au deuxième trimestre, après un début d’année marqué par une hausse
toute symbolique de 0,5 % du PIB. Dans un tel contexte, les perspectives
économiques du printemps de l’OCDE, prévues à 10h30, seront suivies de près.
Comment
trader le CAC :
*
Pour les haussiers : L’objectif est dans un premier temps la résistance
intermédiaire 1 qui se trouve aux alentours des 4600 points, puis dans un
second temps la Median Line de la fourchette d’Andrews qui se trouve aux
alentours des 4720 points. Attendre de voir le comportement du cours au niveau
de la moyenne mobile à 7 jours qui se situe actuellement à 4471 points pour se
placer.
*
Pour les baissiers : L’objectif est dans un premier temps la moyenne mobile à 7
jours qui se situe actuellement à 4471 points, puis dans un second temps la
moyenne mobile à 50 jours qui se situe actuellement à 4407 points. On peut se
placer à l’ouverture en prenant en considération que le Stochastique est
suracheté et qu’il y a eu un quatrième échec au niveau de la droite de
résistance court terme du canal haussier court terme.
La
tendance hebdomadaire du CAC :
*
Du 29 mai au 3 juin 2016 : Après une séance haussière, l'indice du CAC 40 clôture
en gagnant 3.69% pour la semaine. La tendance est haussière pour cette semaine
car le cours évolue au-dessus de ses moyennes mobiles à 7 et 20 séances mais en
dessous de sa moyenne mobile à 50 séances. De plus, les moyennes mobiles à 7 et
20 séances sont croissantes et la moyenne mobile à 50 séances reste croissante.
De même, la moyenne mobile à 7 séances reste au-dessus de la moyenne mobile à
20 séances. Le cours reste en dessous de son canal haussier qui avait commencé
en juillet 2014 et dont la droite de support moyen terme se trouve à 5050 points
pour cette semaine. Le cours reste en dessous d’un canal haussier qui avait
commencé en octobre 2014 et dont la droite de support se trouve à 4620 points
pour cette semaine. Les prochains supports sont aux alentours des 4350 points
puis 4230 points. Au niveau des indicateurs techniques, ils sont neutres.
Un petit coup d’œil en mensuel pour
signaler que l'indice du CAC 40 a perdu pour les cinq premiers mois de l’année 2.83% dont 4.75%
en janvier, 1.44% en février, 0.72% en mars, 1.00%
en avril et 1.73%
en mai. Le cours reste toujours en dessous de la droite de support long terme
et en dehors de son canal haussier long terme qui avait débuté en septembre
2011. S'il veut réintégrer ce canal, il doit clôturer au-dessus des 4600 points
puis des 4920 points. Attention car le dernier support oblique long terme est
celui des 4600 points. Si le cours ne veut pas venir chercher une nouvelle fois
son support des 4350 points puis celui des 4230 points, il doit clôturer
au-dessus des 4600 points. Comme je le dis depuis le début de l’année, il faut
surveiller le croisement à la baisse de la moyenne mobile à 7 séances avec la
moyenne mobile à 20 séances. Ce croisement a eu lieu lors de la semaine
du 8 au 12 février 2016 ! Ce croisement nous a donné un signal
de vente
et donc une tendance baissière pour plusieurs mois !
Mon
avis :
Après
une nouvelle séance haussière, le cours reste au-dessus des moyennes mobiles à
7, 20 et 50 jours. De plus, la moyenne mobile à 7 jours évolue au-dessus de la
moyenne mobile à 20 jours. Néanmoins le Stochastique est suracheté et il y a eu
un quatrième échec au niveau de la droite de résistance court terme du canal
haussier court terme. Je suis toujours baissier en dessous des 4530 points et haussier 15
points au-dessus.
N'hésitez
pas à venir consulter le site Mentalist Trading tout au long de la journée,
vous y trouverez en TEMPS RÉEL :
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résultats du calendrier économique ;
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L'analyse des résultats des entreprises ;
✅ Les
cours des indices boursiers internationaux, des devises et des matières
premières ;
✅ Le
spot EUR/USD pour vous aidez à prendre vos décisions.
Prenez
du plaisir et investissez intelligemment !
