Vous pouvez agrandir le graphe en cliquant dessus
Nous
avons assisté à une séance haussière du CAC avec un gain de 1.05%, l’amenant de
4311.33 à 4356.81. Concernant les indicateurs techniques, ils se sont améliorés
mais restent toujours baissiers. Pour les moyennes mobiles, on peut signaler
que les moyennes mobiles à 20 et 50 jours restent décroissantes et que la
moyenne mobile à 7 jours vient de repasser croissante. On peut noter que la
moyenne mobile à 50 jours se trouve actuellement à 4604 points et la moyenne
mobile à 20 jours se trouve actuellement à 4384 points. Le cours reste en
dessous des moyennes mobiles à 20 et 50 jours mais reste au-dessus de la
moyenne mobile à 7 jours. Néanmoins, la moyenne mobile à 7 jours reste en
dessous de la moyenne mobile à 20 jours. Le cours reste également au-dessus de
la Lower-MLH de la fourchette d’Andrews et cette dernière va jouer son rôle de support.
La séance du jeudi 7 janvier 2016, s’est faite avec un Gap de
continuation qui vient valider le Gap de rupture du 4
janvier 2016 (Cf. : graphe). Ce Gap de rupture traduit un retournement
important dans l’évolution du cours et implique un retournement de tendance. Le
marché repasse aux mains des vendeurs. La forte pression vendeuse fait baisser
fortement le cours et se matérialise par un Gap de rupture. Le Gap de rupture
n'est généralement pas comblé dans l’immédiat tant que le cours évolue dans sa
nouvelle tendance. Il joue alors le rôle de résistance et on constate
fréquemment un pull back sur le niveau de sortie du Gap, comme cela s’est
produit le mardi 5 janvier 2016, qui traduit la consolidation du mouvement.
Concernant le Gap de continuation du 7 janvier 2016, il
traduit une accélération du mouvement. Ce Gap a été comblé le mercredi 13
janvier 2016. Le 14 janvier 2016, nous avons eu en séance un nouveau Gap
de continuation, ce qui nous donnait DEUX Gaps de
continuation. Le 20 janvier 2016, nous avons eu en séance un nouveau Gap
de continuation, ce qui nous donnait TROIS Gaps de
continuation. Plusieurs Gaps de continuation peuvent apparaître à la suite, ils
correspondent aux différents paliers (niveaux techniques) de la tendance
précédente. En règle générale, on peut observer au maximum jusqu'à TROIS
Gaps de continuation. On peut signaler que le cours vient de sortir de son canal
baissier court terme qui a commencé le 16 décembre 2015 dont la
clôture du lundi 25 janvier 2016, s’était faite sur la droite de résistance
court terme. De plus, le cours reste à l’intérieur des bandes de Bollingers ce
qui réduit la volatilité. Le cours reste également à l’intérieur de la
fourchette d’Andrews dont la Lower-MLH se situe aux alentours des 4250 points et
le Gap haussier du vendredi 22 janvier 2016 n’a toujours pas été comblé (Cf. :
graphe). Enfin, d'après la méthode par phase de Stan Weinstein qui s'adresse à
une vision long terme, on reste en phase 4 sur 4 sur la moyenne mobile à 30
semaines qui est la chute (la moyenne mobile prend une tendance baissière). (Cf.
: graphe). Maintenant voyons ce qui va pouvoir se passer mercredi 27 janvier
2016.
Les
indicateurs techniques :
*
RSI : orientation moyenne, il est passé de 43.354 à 46.233 et reste en dehors
de sa zone de survente. Pour rappel, la zone de survente est comprise entre 0
et 30 et de la zone de surachat est comprise entre 70 et 100. Il reste sous
l’influence des baissiers car il se trouve en dessous de 50.
*
Momentum : bonne orientation, il est passé de -92.250 à 23.050 et vient de
franchir à la hausse son niveau 0.
*
Stochastique : bonne orientation, le Stochastique %K est passé de 42.051 à 57.775
et reste au-dessus de sa moyenne mobile %D qui se trouve à 31.054. De plus, les
indicateurs « fast %K » et « slow %D » réunis sont en dehors de leur zone de
survente. Pour rappel, la zone de surachat est comprise entre 80 et 100 et la
zone de survente est comprise entre 0 et 20.
*
MACD : orientation moyenne, il évolue en zone négative mais au-dessus de son
signal.
*
Capitaux échangés : le 25 janvier 3 530 M€ & le 26 janvier 3 660 M€.
Statistiques
:
Vous
pouvez les consulter en TEMPS RÉEL sur le site Mentalist Trading tout au long
de la journée :
✅ Les
résultats du calendrier économique ;
✅
L'analyse des résultats des entreprises.
A ne
pas manquer mercredi :
C’est
par la macroéconomie que débutera la journée avec les bénéfices des entreprises
industrielles chinoises pour le mois de décembre. Rappelons qu’ils avaient
diminué de 1,4% sur un an en novembre. Viendront ensuite, avant Bourse,
l’indice GfK de confiance du consommateur allemand pour le mois de février
(attendu en repli à 9,3, après 9,4 en janvier), et l’enquête de conjoncture de
l’Insee auprès des ménages français en janvier. Enfin, Pôle emploi dévoilera à
18h00 les chiffres du chômage de décembre en France.
Statu quo en vue aux États-Unis
Aux États-Unis, le Département du
Commerce dévoilera à 16h00 la statistique des ventes de logements neufs du mois
dernier. Le consensus établi par Bloomberg table sur une progression de 2% à
500.000 unités en rythme annualisé, qui serait les plus élevées depuis les
507.000 enregistrées en août dernier. A suivre également, la statistique
pétrolière hebdomadaire, publiée à 16h30 par l'Energy Information
Administration (EIA). Clou de la journée, la Fed annoncera à 20h00 sa décision
en matière de politique monétaire. Les analystes anticipent un maintien du taux
des Fed funds dans une marge de 0,25% à 0,5%. Il avait été relevé d’un quart de
point en décembre, pour la première fois en près de 10 ans.
Comment
trader le CAC :
*
Pour les haussiers : L’objectif est dans un premier temps la moyenne mobile à
20 jours, puis dans un second temps la résistance intermédiaire 1 qui se situe
aux alentours des 4500 points. On peut se placer à l’ouverture ou attendre de
voir le comportement du cours au niveau du Gap de continuation 2.
*
Pour les baissiers : L’objectif est dans un premier temps la Lower-MLH de la
fourchette d’Andrews qui se situe aux alentours des 4250 points, puis dans un
second temps le support intermédiaire 2 qui se situe aux alentours des 4070
points. On peut se placer à l’ouverture ou attendre un échec au niveau de la
droite du Gap de continuation 2.
La
tendance hebdomadaire du CAC :
*
Du 25 au 29 janvier 2016 : Après une séance hebdomadaire haussière, l'indice du
CAC 40 gagne 3.01% pour la semaine. La tendance reste baissière pour cette
semaine car le cours évolue en dessous de ses moyennes mobiles à 7, 20 et 50
séances. De plus, les moyennes mobiles à 7, 20 et 50 séances restent
décroissantes. De même, la moyenne mobile à 7 séances reste en dessous de la
moyenne mobile à 20 séances ce qui est un signale de vente moyen terme. Le cours
reste en dessous de son canal haussier qui avait commencé en juillet 2014 et
dont la droite de support moyen terme se trouve à 4780 points pour cette
semaine. Le cours reste également en dessous d’un canal haussier qui avait
commencé en octobre 2014 et dont la droite de support se trouve à 4440 points
pour cette semaine. Les prochains supports sont à 4300 points puis 4170 points.
Au niveau des indicateurs techniques, ils restent dégradés mais ont encore du
potentiel à la baisse.
Un petit coup d’œil en mensuel pour
dire que le cours reste toujours en dessous de la droite de support long terme
et qu’il reste en dehors de son canal haussier long terme qui avait débuté en
septembre 2011. S'il veut réintégrer ce canal, il doit clôturer au-dessus des 4440
points puis des 4760 points. Attention car le dernier support oblique long
terme est celui des 4440 points. Le cours devrait maintenant revenir chercher
son support des 4170 points. Il faut surveiller également le croisement à la
baisse de la moyenne mobile à 7 séances qui se trouve à 4717 points et à la
moyenne mobile à 20 séances qui se trouve à 4640 points. Je précise que les
moyennes mobiles à 7 et 20 séances viennent de repasser croissantes. Si ce
croisement se produisait on passerait en tendance baissière pour plusieurs mois !
Mon avis :
Après
une séance haussière, le cours reste toujours en dessous des moyennes mobiles à
20 et 50 jours. La tendance reste neutre car le cours évolue en dessous de ses
moyennes mobiles à 20 et 50 jours qui sont décroissantes mais au-dessus de sa
moyenne mobile à 7 jours qui est croissante. Pour cette séance, je vais rester
neutre et voir vers où la tendance va s’orienter.
N'hésitez
pas à venir consulter le site Mentalist Trading tout au long de la journée,
vous y trouverez en TEMPS RÉEL :
✅ Les
résultats du calendrier économique ;
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L'analyse des résultats des entreprises ;
✅ Les
cours des indices boursiers internationaux, des devises et des matières
premières ;
✅ Le
spot EUR/USD pour vous aidez à prendre vos décisions.
Prenez
du plaisir et investissez intelligemment !
Restons
unis et continuons de défendre les valeurs de notre France !
Je
vous souhaite une bonne et heureuse année 2016 !
